Фьючерсы на американские индексы устремились вниз 9 ноября после ряда корпоративных новостей и заявлений накануне. По состоянию на 6:03 по Нью-Йорку, фьючерсы на S&P 500 падают на 6,40 пунктов до 1469,10, а фьючерсы на Nasdaq 100 снижаются на 6,75 до 2098,75.

Рынок пока не может прийти в номальное состояние после заявлений председателя ФРС США Бена Бернанки (Ben S. Bernanke), который напугал всех прогнозом развития американской экономики. По его словам, в IV квартале экономика США значительно замедлится. При этом высокие цены на нефть и продовольственные товары ставят под сомнение возможность использования инструмента ФРС по стимулированию экономики. При существовании мощного инфляционного давления Федеральная Резервная Система имеет крайне ограниченные возможности по снижению ставки по федеральным фондам. Накануне индексы с трудом выбрались из падения к концу торговой сессии.

Единственным облегчением для инвесторов может стать укрепляющаяся тенденция к снижению цен на нефть. Впрочем, нефть дешевеет весьма неохотно по ряду причин. До сих пор сохраняются беспокойства относительно стабильности поставок сырой нефти и нефтепродуктов. По состоянию на 13:45 по Москве, за контракт на поставку барреля нефти марки Light Sweet в декабре дают $95,90. Американская валюта также находится у порога новых исторических максимумов, усиливая беспокойства относительно роста отрицательного сальдо внешнеторгового баланса США. За евро, в аналогичное время, дают $1,4707.

Впрочем, кроме валютных и сырьевых проблем, на рынок оказывают влияние ряд корпоративных новостей. Акции Qualcomm (QCOM) падают в Германии. Производитель компонентов и разработчик технологий для мобильной связи заявил, что судебные споры с Nokia (NOK) могут сказаться на прибыли компании. Кроме того, Qualcomm снизила свой прогноз прибыли на 2008 год.

С другой стороны, в секторе производителей металлов и добывающих компаний наблюдается оживление. Бумаги Alcoa (AA) уже растут в Германии. Инвесторы полагают, что заявление BHP Billiton (BHP) о попытках поглотить конкурента Rio Tinto (RTP). При этом Alcoa является уже собственностью Rio Tinto. Первое предложение было отвергнуто, что делает необходимым его улучшение. BHP предложила обменять свои акции на акции Rio, но после отказа может быть вынуждена предложить дополнительную премию наличными. Перспективы сделки пока выглядят достаточно туманными, но слитые компании смогли бы сэкономить значительные средства.

Кроме того на сегодня намечен выход макроэкономических данных. В частности, аналитики ожидают роста торгового дефицита США за сентябрь, хотя слабый доллар также может содействовать экспортерам. Выход данных в 8:30 по Нью-Йорку, или 16:30 по Москве. Также выйдут данные Индекса импортных цен (м/м). Если индекс покажет значительный рост цен, то это станет доводом в пользу того, что ФРС будет ограничена в возможности снижения ставки из-за инфляционного давления.

Впрочем, наиболее важными данными будет Индекс потребительской уверенности Мичиганского университета в ноябре. Прогнозируется, что индекс покажет незначительный рост до 80,9 в ноябре с 80,0 в октябре. Таким образом, если рост все-таки состоится, то для инвесторов это будет позитивной новостью, поскольку позволит несколько ослабить беспокойство относительно спада в экономике США.

www.k2kapital.com